新股认购资金被提前冻结 中签后弃购不成谁担责？

新股认购资金被提前冻结 中签后弃购不成谁担责？字体：小中大分享到：新股认购资金被提前冻结 中签后弃购不成谁担责？2022-04-11 09:05:24来源：证券时报

新不败不再如此。业内人士建议，投资者在申购新股时应更加理性。

新股破发带来新问题。濮院晶典上市首日暴跌34.66%，引发投资者抱怨。

根据申购规则，网上投资者应在获得浦源精典申购后履行支付义务，以确保其资金账户在3月30日(T+2日)前有充足的新股申购资金。但有投资者向证券时报记者反映，开户券商在3月29日(T+1日)冻结了其账户资金。“本想放弃购买，却发现资金已被提前冻结，导致被动支付，断了之后又赔钱。”

该投资者表示，他的诉求是要求券商赔偿新股破发造成的损失，但开户的券商表示可以通过交易手续费贴现的方式进行赔偿。该券商相关负责人也表示，这样做是为了保证客户不会违约，如果多次被弃，将暂停新股发行半年以获得新股资格。如果客户确实想弃购，可以向营业部申请办理弃购和资金解冻手续。

证券时报记者注意到，也有券商在APP上提供冻结新股资金的服务，但这种更人性化。即使开盘后资金被冻结，投资者也可以随时解冻。

中标后，资金被提前冻结。

3月28日晚间，科技创新板新股濮院晶典发布公告称，网上投资者应根据网下初步配售结果和网上中签结果公告履行支付义务，确保2022年3月30日(T+2日)资金账户有充足的新股申购资金，投资者的支付必须符合投资者所属证券公司的相关规定。也就是说，成功的投资者账户需要在3月30日结束前有足够的资金。

有投资者向证券时报记者反映，其申购了500只普元晶典新股。“经过考虑，这个新股我不想认购了，准备弃用。”然而后来投资人发现自己的账户资金已经被券商提前冻结，已经无法转账放弃认购。

证券时报记者获得的相关资料显示，2022年3月29日(T+1日)17时，上述投资者账户结算资金被冻结。2022年3月30日(T+2日)，投资人向券商反映情况，要求解冻资金。券商说公司流程没那么快，目前还不能解冻。2022年3月30日(T+2日)16时57分，投资人结算资金冻结解除。两分钟后，2022年3月30日(T+2日)16: 59分，投资者认购资金被扣款。

4月8日，濮院精典正式上市。上市首日收盘下跌34.66%，中签投资者亏损。“本来想放弃购买，但是发现资金已经被提前冻结，导致被动付款，断了之后赔钱。”上述投资人表示，现在正在找券商索赔。

证券时报记者注意到，根据规则，投资者资金账户内的资金在T+2日结束前有权使用和转出。而券商在前一天也就是T+1已经冻结了资金，导致投资者失去了对资金的处置权。即使他们想把资金转出，放弃购买，也不可行。

上述投资者表示，已经和券商协商过，券商告诉他们，之前也有投资者投诉过类似问题，可以通过交易手续费打折的方式进行补偿。但投资人表示，要求券商赔偿新股破发造成的损失。

“目前系统的运行是在缴款日前一天清算的时候冻结，为了保证客户不会违约，保证客户在第二天资金不足的时候有时间补足资金，因为新股多次被放弃后会暂停6个月的打新资格。这样做也是为了保护大多数投资者的权益。”该券商相关负责人对证券时报记者表示。

上述负责人还表示，如果客户确实想在付款日弃购或动用资金，客户可以向营业部申请办理弃购解冻资金的流程，也可以办理。

人性化解冻功能上线。

一位同行券商人士对证券时报记者表示，如果客户之前没有签署相关协议，这种提前冻结资金的做法是不合适的。事实上，一些券商也提供新股资金冻结服务，但投资者需要先签订协议。另外，签订协议后，即使被冻结，如果客户非要使用，也可以在APP上自行解冻。

“之所以开发这个功能，是因为有些客户确实需要，有些客户会误使用中奖资金。”上述人士表示。

证券时报记者在某券商的APP上看到了这个功能，投资者在开通相关功能前会有一个通知函。

根据通知函，为防止公司在中标后忘记预留足够的可用资金用于支付，公司特推出“冻结新股中签”功能。该功能开通后，若T日申购新股，本公司将冻结T+1日晚中签投资者的支付资金，直至T+2日。投资者在缴款日(T+2日)对冻结资金有其他用途的，应通过APP业务处理栏相关菜单，取消当日“新股中签冻结”，并于当日15:30前解除冻结资金。该功能开启后长期有效，也可以随时关闭。

也有券商人士向证券时报记者表示，APP推出这一功能比较人性化，条款表述明确。投资人的自主权也比较大，可以随时解冻资金。

“券商与之前冻结资金的做法无关。如果他们赚了新的钱，他们就会赚钱。只要能赚钱，客户就没意见。但现在不一样了，闯入常态。如果亏了，这就成了客户要求赔偿的理由。”上述券商人士表示。

建议理性申购新股。

目前新股破发的情况相当严重。中标不一定赚钱，也可能亏损。因此，业内人士建议投资者在申购新股时要更加理性。

如果投资者不看好一只新股，尽量不要在申购阶段买入，这样可以避免很多问题，包括券商提前冻结资金。

而看好的新股，中签后也不要随意弃购，因为弃购也需要承担后果。根据规定，网上投资者连续12个月中签3次但未足额缴款的，自结算参与人最后一次声明放弃申购的次日起6个月内(按180个自然日计算，含次日)不得参与新股、存托凭证、可转换公司债券和可交换公司债券的网上申购。(记者刘奕雯)

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